Fréttablaðið - 30.11.2016, Page 18

Skeljungur verður skráður á markað í kjölfar útboðs sem lýkur í dag klukkan 16. Þetta verður eina nýskráning í Kauphöll Íslands á þessu ári og
eftir skráningu verður Skeljungur
annað olíufélagið í Kauphöll
Íslands. Í raun má tala um endur-
komu Skeljungs á markað fremur
en nýskráningu, en félagið var
skráð í kauphöll frá 1994 til 2003.
Verðbil í A hluta útboðsins sem
er 6,1 til 6,9 krónur á hlut, en í
þeim hluta útboðsins gefst fjár-
festum kostur á að kaupa fyrir fjár-
hæðir á bilinu 100 þúsund krónur
upp í tíu milljónir. B hlutinn er
ætlaður fagfjárfestum, en þar eru
lágmarkskaup 10 milljónir króna.
Langt frá síðustu skráningu
Til sölu eru 23,3% af heildarhlutfé
félagsins en seljendur áskilja sér
rétt til að stækka útboðið í 31,5%
af heildarhlutafé. Söluandvirði
miðað við lágmarksverð yrði þrír
milljarðar miðað við 23,3% og
fjórir milljarðar kjósi seljendur
að stækka útboðið.
Mat sérfræðinga á markaði er að
fagfjárfestar muni taka skráning-
unni opnum örmum. Langt er frá
síðasta útboði og rými fyrir nýtt
skráð félag í bókum fagfjárfesta.
Þá séu þetta ekki háar fjárhæðir
í saman burði við önnur félög á
markaði, en markaðsvirði Skelj-
ungs er á bilinu 13 til 14 milljarðar
eftir því við hvaða verð í bilinu er
miðað.
Greiningaraðilar á markaði
hafa metið virði félagsins á gengi
í kringum sjö krónur á hlut.
IFS greining metur hlutinn til
að mynda á 6,9 sem er hámark
útboðsgengis, en Landsbankinn
metur félagið á 7,05 sem gefur
afslátt í útboði frá 2,2% í efstu
mörkum og 15,5% miðað við
neðstu mörk.
Skeljungur og N1 ólík félög
Þegar olíufélag fer í útboð er nær-
tækt að miða það við það olíufélag
Skeljungur aftur á hlutabréfamarkað
 Almennu hlutafjárútboði Skeljungs lýkur í dag. Traustur og stöðugur rekstur einkennir félagið. Sérfræðingar telja bréfin nokkuð sann-
gjarnt verðlögð en búast ekki við flugeldasýningu í kjölfar skráningar. Viðskipti í Kauphöll munu væntanlega hefjast 9. desember.
Skeljungur var í Kauphöll Íslands frá árinu 1994 til 2003. Félagið snýr nú aftur á skráðan hlutabréfamarkað að loknu almennu útboði sem lýkur í dag. Markaðsvirðið er á bilinu 13-14 milljarðar. FrettabLadid/GVa
65
Fjöldi bensínstöðva á Íslandi.
11 stöðvar eru í Færeyjum
2015 2016
2015 2016
EBITDA/Framlegð á fyrstu níu mánuðum árs.
n Skeljungur n N1
Framlegð í milljónum króna á fyrstu níu mánuðum árs.
n Eldsneyti n Aðrar vörur n Alls
Heildareignir Skeljungs í
milljónum króna
5.
72
3
Alls
20.106
14.
38
3
n Færeyjar
n Ísland
4.387 4.470 4.764
4.826913
3.375
938
3.694
5.300
7.845
5.702
8.520
43,50% 30,40%
40,40% 34,60%
Hafliði
Helgason
haflidi@frettabladid.is
3 0 . n ó v E m B E r 2 0 1 6 m I Ð v I K U D A G U r4 markaðurinn
3
0
-1
1
-2
0
1
6

0
4
:1
2
F
B
0
5
6
s
_
P
0
3
9
K
.p
1
.p
d
f
F
B
0
5
6
s
_
P
0
3
0
K
.p
1
.p
d
f
F
B
0
5
6
s
_
P
0
1
8
K
.p
1
.p
d
f
F
B
0
5
6
s
_
P
0
2
7
K
.p
1
.p
d
f
A
u
to
m
a
ti
o
n
P
la
te
r
e
m
a
k
e
:
1
B
7
A
-C
8
F
C
1
B
7
A
-C
7
C
0
1
B
7
A
-C
6
8
4
1
B
7
A
-C
5
4
8
2
7
5
X
4
0
0
.0
0
1
4
B

F
B
0
5
6
s
_
2
9
_
1
1
_
2
0
1
C
M
Y
K