Morgunblaðið - 12.12.2019, Blaðsíða 37

Morgunblaðið - 12.12.2019, Blaðsíða 37
FÉTTIR 37Viðskipti | Atvinnulíf MORGUNBLAÐIÐ FIMMTUDAGUR 12. DESEMBER 2019 Stefán E. Stefánsson ses@mbl.is Saudi Aramco, ríkisolíufélag Sádi-Arabíu, var tekið til skráningar í Tadawul-kauphöllinni í heimalandinu í gær. Hækkuðu bréf félagsins um 10% við opnun markaða og jókst virði félagsins við það um meira en 20 þúsund milljarða íslenskra króna. Fyrirtækið er nú verðmætasta skráða fyrirtæki í heimi og metið á 1.900 milljarða dollara, jafnvirði ríflega 230 þúsund milljarða íslenskra króna. Félagið var tekið til skráningar á markað í gær kjölfar þess að ákveðið var að bjóða 1,5% hlut í félaginu til sölu í hlutafjárútboði. Upplegg stjórnvalda var að með útboðinu fengist staðfest að félagið væri 2.000 milljarða dala virði. Þær áætlanir gengur ekki eftir og í útboðinu varð niðurstað- an sú að félagið var metið á 1.700 milljarða dala. Hin mikla hækkun bréfanna á fyrsta degi í kauphöll er því álitin sárabætur í kjölfar þess sem greiningaraðilar hafa kallað brokkgengt útboðsferli. Hækkunin í gær kom í kjöl- far þess að stjórnvöld í Riyadh hvöttu stofnanafjárfesta og auðugar fjölskyldur í landinu til þess að kaupa fleiri hluti í félaginu. Hvatningin var hugsuð í þeim tilgangi að ýta undir hærri verðlagningu bréfanna og ná með því hinu langþráða markmiði Salmans konungs að sjá félagið metið á fyrr- nefnda 2.000 milljarða dali.Saudi Aramco er arðbærasta fyrirtæki í heimi, þ.e. ekkert félag skilar meiri hagnaði ár hvert. Umsvif fyrirtækisins birtast hvað best í því að mark- aðsverðmæti þess er nú meira en samanlagt virði fimm stærstu skráðu olíufélaga heims. Fjórðungur af upphaflegum hugmyndum stjórnvalda Þrátt fyrir þau vonbrigði sem hlutafjárútboðið olli verður ekki hjá því litið að það er hið stærsta í sögunni. Heildar- umfangið nam 25,6 milljörðum dollara en stærsta útboðið fram til þess var útboðið sem hið kínverska Alibaba réðist í árið 2014 í tengslum við skráningu þess í Kauphöllina á Wall Street. Það útboð var 25 milljarðar dollara að stærð. Upp- haflegar áætlanir konungsfjölskyldunnar í Riyadh höfðu verið að selja 5% hlut í Aramco og fá fyrir hlutinn um 100 milljarða dollara. Því varð endanleg stærð þess aðeins ríf- lega fjórðungur af því sem fyrstu hugmyndir hljóðuðu upp á. Verðmætasta fyrirtæki í heimi hækkaði um 10%  Hækkunin talin sárabætur í kjölfar misheppnaðs útboðs AFP Skráning Amin Nasser, forstjóri og stjórnarformaður félagsins, hringir inn viðskipti í kauphöllinni í gær. Peningastefnunefnd Seðlabank- ans ákvað í gær að halda vöxt- um bankans óbreyttum frá síð- ustu vaxtaákvörðun. Meginvextir verða því áfram 3%. Þetta var tilkynnt með yfirlýsingu nefndarinnar í gær þar sem fram kom að nýlega birtir þjóðhagsreikn- ingar sýndu að hagvöxtur hefði reynst 0,2% á fyrstu níu mánuðum ársins. Hefði hann reyndst að- eins meiri en Seðlabankinn hefði gert ráð fyrir í nóvember en að í meginatriðum væri efna- hagsþróunin með svipuðu sniði og í nóvemberspá bankans. Athygli vekur að yfirlýsing peningastefnunefndar var með stysta móti að þessu sinni eða aðeins 118 orð. Hefur nefndin raunar aldrei verið fáorðari í yf- irlýsingum sínum en nú en nefndin hefur starfað frá árinu 2009 og sent frá sér 89 yfirlýs- ingar. Í hinni stuttu yfirlýsingu segir að verðbólga hafi mælst 2,7% í nóvember og að und- irliggjandi verðbólga hafi hjaðn- að milli mánaða. Þá hafi verð- bólguhorfur breyst lítið frá síðustu vaxtaákvörðun og verð- bólguvæntingar séu við mark- mið miðað við flesta mæli- kvarða. Samtök atvinnulífsins sendu frá sér yfirlýsingu í kjölfar þess að peningastefnunefnd tilkynnti ákvörðun sína. Segja samtökin að ákvörðun nefndarinnar sé misráðin. „Samtök atvinnulífsins telja ákvörðunina misráðna í ljósi hagtalna sem sýna dýpk- andi lægð í efnahagslífinu, fækkun starfa og vaxandi at- vinnuleysi. Þá hefur verðbólga hjaðnað og verðbólguvæntingar eru við markmið.“ Þá segja samtökin að peningalegt aðhald hafi aukist frá síðustu vaxta- ákvörðun þar sem verðtryggðir og óverðtryggðir vextir á mörk- uðum hafi hækkað. SA nefna einnig að í yfirlýsingu peninga- stefnunefndar hafi verið skautað fram hjá áhrifum af öðrum stjórntækjum peningastefn- unnar, m.a. eiginfjárauka bank- anna sem leiði til minni útlána- getu þeirra og hærri útlánavaxta. Benda samtökin á að eiginfjáraukarnir hafi verið hækkaðir í maí og að til standi að hækka þá enn frekar í janúar næstkomandi. ses@mbl.is Heldur stýrivöxt- um óbreyttum Ásgeir Jónsson  SA harma ákvörðun Seðlabankans TM, Síðumúla 24, 108 Reykjavík · 515 2000 · tm.is TM hf. hyggst bjóða til sölu 93.750.000 nýja hluti í TM, eða sem samsvarar um 13,8% af útgefnu hlutafé félagsins. Markmið útboðsins er fjármögnun á kaupum TM á öllu hlutafé Lykils fjármögnunar hf. Heildarsöluandvirði útboðsins er áætlað nema 3,0 milljörðum króna, fáist áskrift að öllum þeim hlutum sem boðnir eru til sölu í útboðinu. Útboðið nær til nýrra hlutabréfa í félaginu og skiptist í tvennt: 1. Forgangsréttarútboð til hluthafa í TM 2. Almennt útboð til íslenskra fjárfesta Bæði forgangsréttarútboðið og almenna útboðið lúta reglum laga nr. 108/2007 um verðbréfaviðskipti varðandi almenn útboð. Í auglýsingu þessari er hugtakið “útboð” notað sem samheiti um útboðin tvö. Heildarfjöldi útgefinna hluta í TM hf. (“TM”) er 678.142.669 og hyggst félagið gefa út 93.750.000 nýja hluti til viðbótar. Hver hlutur er 1 króna að nafnverði og hafa hlutirnir verið gefnir út í samræmi við íslensk lög. Viðskipti með hina nýju hluti verða í kerfum Nasdaq Iceland undir auðkenninu TM (ISIN: IS0000000586). Allir hlutir í útboðinu verða seldir á sama útboðsgengi sem verður 32,0 kr. á hlut eða sem samsvarar 9,1% afslætti af dagslokaverði hlutabréfa TM á Aðalmarkaði Nasdaq Iceland hf. þann 3. desember 2019. Forgangsréttar- hafar að hinum nýju hlutum TM eru þeir aðilar sem skráðir eru hluthafar TM kl. 17:00 (GMT) þann 12. desember 2019 og þeir aðilar sem fengið hafa forgangsrétt framseldan til sín og tilkynnt hafa um framsalið fyrir þann tíma samkvæmt reglum útboðsins. Seljandi mun fyrst úthluta hinum nýju hlutum til þeirra aðila sem njóta forgangs- réttar. Verði enn nýjum hlutum í TM óúthlutað eftir úthlutun til forgangsréttar- hafa, verður þeim úthlutað í almenna útboðinu og mun útgefandi einhliða ákveða hvernig úthlutun þessara hluta verður háttað. Gert er ráð fyrir að niðurstöður útboðsins verði birtar opinberlega 13. desember 2019. Eindagi kaupverðs í útboðinu er áætlaður þann 17. desember 2019 og er gert ráð fyrir að hinir nýju hlutir verði teknir til viðskipta og að viðskipti með þá hefjist þann 18. desember 2019. Arion banki hefur umsjón með útboðinu og er einnig söluaðili í útboðinu. Helstu skilmálar útboðsins: Engin lágmarksfjárhæð er á áskriftum í forgangsréttarútboðinu Hver áskrift í almenna útboðinu skal vera að lágmarki 100.000 kr. Tekið verður við áskriftum á vef Arion banka hf. (www.arionbanki.is/ tm-utbod) frá 9. desember 2019 kl. 10:00 (GMT) til 12. desember 2019 kl. 17:00 (GMT) Fjárfestar hafa heimild til að bæta við áskrift sína eða fella hana niður á útboðstímabilinu Aðstoð vegna útboðsins má nálgast hjá verðbréfa- og lífeyrisráðgjöf Arion banka í síma 444-7000 milli kl. 09.00 og 16.00 dagana 9. desember til 12. desember 2019 og tölvupóstfanginu tm-utbod@arionbanki.is Minnt er á að fjárfesting í hlutabréfum felur í sér áhættu og að áskrift í útboðinu er bindandi við lok útboðstímabilsins. Fjárfestar eru hvattir til að kynna sér vel upplýsingar um TM og skilmála útboðsins í lýsingu TM og er sérstaklega bent á kafla um áhættuþætti, bæði er varðar rekstur TM og almenna áhættu sem er samfara því að fjárfesta í hlutabréfum. Nánari upplýsingar: Útgefandi lýsingar er TM hf., kt. 660269-2079, Síðumúla 24, 108 Reykjavík. Nánari upplýsingar um TM, hlutabréf félagsins og skilmála útboðsins má finna í lýsingu félagsins sem dagsett er 4. desember 2019 og birt er á www.tm.is/fjarfestar. Þar má nálgast lýsinguna næstu 12 mánuði. HLUTAFJÁRÚTBOÐI TM LÝKUR KL. 17:00 Í DAG
Blaðsíða 1
Blaðsíða 2
Blaðsíða 3
Blaðsíða 4
Blaðsíða 5
Blaðsíða 6
Blaðsíða 7
Blaðsíða 8
Blaðsíða 9
Blaðsíða 10
Blaðsíða 11
Blaðsíða 12
Blaðsíða 13
Blaðsíða 14
Blaðsíða 15
Blaðsíða 16
Blaðsíða 17
Blaðsíða 18
Blaðsíða 19
Blaðsíða 20
Blaðsíða 21
Blaðsíða 22
Blaðsíða 23
Blaðsíða 24
Blaðsíða 25
Blaðsíða 26
Blaðsíða 27
Blaðsíða 28
Blaðsíða 29
Blaðsíða 30
Blaðsíða 31
Blaðsíða 32
Blaðsíða 33
Blaðsíða 34
Blaðsíða 35
Blaðsíða 36
Blaðsíða 37
Blaðsíða 38
Blaðsíða 39
Blaðsíða 40
Blaðsíða 41
Blaðsíða 42
Blaðsíða 43
Blaðsíða 44
Blaðsíða 45
Blaðsíða 46
Blaðsíða 47
Blaðsíða 48
Blaðsíða 49
Blaðsíða 50
Blaðsíða 51
Blaðsíða 52
Blaðsíða 53
Blaðsíða 54
Blaðsíða 55
Blaðsíða 56
Blaðsíða 57
Blaðsíða 58
Blaðsíða 59
Blaðsíða 60
Blaðsíða 61
Blaðsíða 62
Blaðsíða 63
Blaðsíða 64
Blaðsíða 65
Blaðsíða 66
Blaðsíða 67
Blaðsíða 68
Blaðsíða 69
Blaðsíða 70
Blaðsíða 71
Blaðsíða 72
Blaðsíða 73
Blaðsíða 74
Blaðsíða 75
Blaðsíða 76
Blaðsíða 77
Blaðsíða 78
Blaðsíða 79
Blaðsíða 80

x

Morgunblaðið

Beinir tenglar

Ef þú vilt tengja á þennan titil, vinsamlegast notaðu þessa tengla:

Tengja á þennan titil: Morgunblaðið
https://timarit.is/publication/58

Tengja á þetta tölublað:

Tengja á þessa síðu:

Tengja á þessa grein:

Vinsamlegast ekki tengja beint á myndir eða PDF skjöl á Tímarit.is þar sem slíkar slóðir geta breyst án fyrirvara. Notið slóðirnar hér fyrir ofan til að tengja á vefinn.